基金+股票组合推荐杨志伟 20211717

李先生28岁，某企业中层管理人员，李太太28岁，家庭年收入税后44万元，家庭年支出共20万，目前有闲置资金20万元，去年换了一辆车，车价15万元，没有贷款，房租一个月5000，没有孩子。有一定的金融知识，进行过基金和股票的投资，但投资收益率不甚理想。目前的理财目标主要是未来三年内买房，预计100平方米，总价300万，首付预计90万。
基金组合规划：
   首先，根据李先生和李太太的生命周期，其风险承受能力较强，收入稳定，而且资金需求明确，因此将将闲散资金投资这样配置投资：
首先，将10万资金投资在混合型基金，按照年均8%的收益来计算，三年预计可以获得2.4万的收益。
其次，将10万资金投资在债券型基金，按照年均5%的收益来计算，三年预计可以获得1.5万的收益。
最后，将每月结余收入：（44-20）/12=2万定投在ETF 指数基金，期望的年均回报率为7%，预计3年后FV为798,602
合计三年后可以筹集的资金为20+2.4+1.5+79.8=103.7 万，预计可以提前筹集到首付款。
贷款金额70万，按照年利率4.9%，等额本息30年，每月还款金额为11145元，也在李先生家庭的支付能力范围之内，月供款预计在3年后月结余的一半左右，也比较稳健。


二、       股票组合规划
贵州茅台：A股最好的公司，没有之一，90%+的毛利，行业核心地位，企业议价能力强，财务健康，稳定的现金流，目前处于估值修复阶段，可能等待估值低位买入。
泰格医药：国内临床试验服务外部头部企业，盈利能力强且稳步增长，由于新药研发外包还有较大的上升空间，而且公司具有很强的核心竞争力、规模优势、成本优势，从长期看，市值上升空间较大。而且估值较为合理。
牧原股份：养猪产业龙头企业，目前国内规模化养殖占比低，而规模化养殖是养殖业的必然发展趋势，中国是猪肉消耗第一大国，随着规模化养殖的不断扩大，企业盈利空间打开，目前由于猪周期影响，股价相对高估，还需进一步观察。可以逢低买入。
海螺水泥：海螺水泥作为水泥行业的龙头企业行业，前期受大宗商品大幅波动影响，毛利率下降，随着售价提升，地方转债和重大项目启动有利于水泥需求，结合其在行业中优秀的管理能力和在产业链中较强的地位，盈利能力有望提升，目前平均市盈率低于行业平均估值盈利比，且其股价低于估值，具有安全边际，适合买入。
美的集团：家电产业龙头企业，庞大的品牌影响力，多元化成果显著。虽然家电产业进入存量竞争阶段，但是相比于发达国家，中国家庭的家电使用率并不高，依然存在广阔的市场。