3+基金组合+股票组合选择+徐明华+21211753

朋友郑先生41岁，广州公务员；郑太太36岁，民营企业部门经理，每月家庭总收入约在3.5万元，两人均有完整的保险规划。家有两娃，有两辆车无需还贷，刚置换了一间三房的居室，剩余200万贷款需偿还，家庭资产负债率在40%左右。家庭平均年结余约为5万元，但除了工作收入以外，两人均无其他收入来源，期望通过投资基金和股票，实现家庭财富增值。

一、初步判断，郑先生家庭对于风险承受能力中等偏弱，对投资报酬的预期中等，年投资收益约在5%-6%即可，因此会建议选择以下的基金组合：
1、混合型基金40%：天治低碳经济混合(350002)，基金经理许家涵，从19年2月28日任期至今，任期回报122.85%，周回报能力、抗跌能力、选股能力和择时能力的四项能力均为A，为五星基金。
2、债券型基金60%：易方达岁丰添利债券(LOF)A(161115)，基金经理胡剑和张凯頔，2019-01-04任期至今的回报是42.87%，周回报能力、抗跌能力、选股能力和择时能力的四项能力均为A，同样为五星基金。

二、推荐5支值得长期投资的股票组合如下：
1、江特电机（002176）：国家电机行业骨干企业，是一家集研发、生产、销售智能电机产品及锂产品为一体的国家高新技术企业。产品竞争力强，有一定定价权，管理能力表现优秀，营收增长和收益增长均比行业快，产业链地位很强，依赖资本支持保持竞争力的程度很低，综合评分为9分，在行业前5%，属于三星好公司。目前股价为12元左右，ValueGo预测估值52，远低于估值。
2、高测股份（688556）：主要面向光伏行业生产厂商提供硅棒至硅片的系统解决方案。产品竞争力较强，管理能力表现中等，营收增长快，产业链地位很弱，依赖资本支持保持竞争力的程度很低，综合评分为7.1分，在行业前5%，属于三星好公司。目前股价50元左右，但ValueGo预测估值153，远低于估值。
3、工商银行（601398）：目前我国最大的商业银行，全球市值最大、客户存款第一和盈利最多的银行。2022年《财富》世界500强排行榜中位列第22位。20年、21年和22年净资产收益率为11.95%、12.15%和11.43%；净利润同比增长率为1.18%，10.27%和3.49%。
4、贵州茅台（600519）：白酒消费行业第一品牌，国家超级品牌，高端奢饰品，商务、社交常用品，产品越久越值钱，具备收藏属性和金融属性。ValueGo综合评分为8.9分，在行业前5%，属于三颗星好公司。尽管目前股价远高于估值，但凭着强大的品牌影响力和稳健的财务状况，相信股价还能持续走高。
5、中国中免（601888）：全球最大的旅游零售运营商，专注为境内外旅客、中高端消费者提供优质的免税和有税商品销售服务，以及全方位购物体验。根据弗若斯特沙利文的数据,按照销售收入计算，公司的全球排名于2019年升至第四,于2020年及2021年位列全球第一。20年、21年和22年净资产收益率为29.37%、37.33%和13.95%；净利润同比增长率为32.56%，57.23%和-47.89%。ValueGo综合评分为7.6分，在行业前5%，属于三颗星好公司。